Sidste måned blev nikkelhandleren Ng Yu Zhi, direktør for Envy Asset Management og Envy Global Trading, anklaget for fire tilfælde af bedrageri i forbindelse med nikkelhandelssvindel ved at rejse mindst S $ 1 mia. ($ 740 mio.) Fra ikke-eksisterende vare transaktioner.
Politiet har beskrevet det som en af de største mistænkte investeringsbedragerier nogensinde.
Det er den seneste skandale, der har ramt det økonomiske handels- og handelscenter.
Dets aktiver under forvaltning har ballooned til S $ 4 billioner takket være tilstrømning af udenlandske penge.
Anklagere sagde i retssager i sidste måned, at S $ 300 millioner af de S $ 1 mia., Der var investeret i de to virksomheder, var blevet overført til hans personlige konto, mens en anslået S $ 200 millioner forblev udestående.
Ng hævdede angiveligt penge fra investorer og hævdede at købe nikkel fra et australsk firma ved navn Poseidon Nickel Ltd.
Men firmaets' s administrerende direktør sagde, at det ikke havde nogen forretningsforhold med Ng.
Ifølge anvisningerne var Ng involveret i at narre investorer til at købe såkaldte terminkontrakter, der angiveligt blev underskrevet med den franske långiver BNP Paribas SA, men kontrakterne eksisterede ikke.
BNP Paribas har ingen konto eller handelsregistreringer for NG, Envy Asset Management eller Envy Global Trading, sagde folk, der er bekendt med sagen.
En person, der lærte om Ng fra en forretningspartner og begyndte at investere i ham i 2018, sagde, at han aldrig trak sine penge tilbage, fordi han mente, at Ng kunne levere konsekvent høje afkast.
Ng' s investorer inkluderer Singapore-fondens administrationsfirma Envysion Wealth Management Pte, som har et lignende navn, men ikke er relateret til Ng&# 39s selskab.
Anklagere hævder, at hr. Ng overtalte Envysion til at investere 48 mio. USD i tilgodehavender i nikkelprodukter, der aldrig eksisterede.
Den unge finansmand var i stand til at skaffe enorme summer ved at udnytte gennemsnitlige kvartalsafkast på 15 procent, en præstation, der gjorde ham til den bedst præsterende hedgefondforvalter i verden, i henhold til åbne retssager, interviews med investorer og et gebyr indgivet af anklagere i Singapore.
Ng' s advokat Davinder Singh svarede ikke på spørgsmål pr. E-mail.
Det fremgår ikke af tiltalen og retssagen, om Ng har indgivet et skyldigt anbringende.
Han, en statsborger fra Singapore, blev løsladt mod kaution på S $ 1,5 millioner og sat under elektronisk overvågning.
Retten vil behandle yderligere sager i de kommende uger.
Om Ng Yu Zhi:
Hr. Ng, 33, har rigdom af en succesrig forretningsmand: en forretningsbog med mange kunder, en luksusvilla i tre etager i Singapore og en Pagani Huayra-superbil til en værdi af mere end $ 5 mio.
Ifølge ukendte kilder i The Straits Times beslaglagde ministeriet for kommercielle anliggender 100 millioner dollars i aktiver fra Ng, inklusive hans Pagani Huayra-superbil.
Lokale anklagere hævder, at Ng har en anden hemmelighed: hans overdådige livsstil er baseret på en løgn.
Selvom der kun er lidt kendt om Ng' s tidlige liv, er han i de senere år blevet et velkendt ansigt i Singapore' s filantropi, superbil og erhvervsliv.
I august 2020 fik han ros på den prestigefyldte Yong Loo Lin Medical School ved National University of Singapore for at have bidraget til hans fundraising-kampagne.
I henhold til virksomhedsdokumenter inkluderer Ng' s handelsvarer, teknologistarter, japanske restauranter og veterinærklinikker.
NG' s nøje overvågede investeringsstrategi har at gøre med nikkel, en nøgleingrediens i mange elbatterier.
Metallet er blevet et populært spekulativt væddemål i de senere år, da efterspørgslen efter Teslas og andre elbiler er steget.
